ट्रेजरी (treasury) क्या करता है और यह क्यों महत्वपूर्ण है

हर उस संगठन को, जिसका पैसा बैंक में है, यह सुनिश्चित करने के लिए किसी की ज़रूरत होती है कि सही दिन पर, सही मुद्रा में, सही खाते में नकदी की सही राशि हो। छोटी कंपनी में यह वित्त प्रबंधक के काम का एक हिस्सा होता है। बड़े समूह में यह एक अलग टीम होती है, जिसे ट्रेजरी कहा जाता है।

ट्रेजरी वह कार्य है जो संगठन की नकदी, बैंक संबंधों, भुगतानों, वित्तपोषण और वित्तीय बाज़ार के जोखिमों का प्रबंधन करता है। लेखांकन दर्ज करता है कि क्या हो चुका है। वित्तीय योजना और विश्लेषण परिणामों का पूर्वानुमान लगाता है और अंतर की वजह बताता है। ट्रेजरी वास्तविक समय में नकदी पर कार्रवाई करता है: यह पैसा स्थानांतरित करता है, भुगतान जारी करता है, विदेशी मुद्रा का लेन-देन करता है और हर दिन बैंकों से बात करता है।

यह पाठ्यक्रम उन लोगों के लिए है जो ट्रेजरी में या उसके साथ काम करते हैं: ट्रेजरी विश्लेषक, ट्रेजरी की ज़िम्मेदारियाँ निभाने वाले वित्त अधिकारी, ट्रेजरी में आने वाले लेखाकार और ट्रेजरी के काम को मंज़ूरी देने वाले प्रबंधक। यह मानकर चलता है कि आप बैलेंस शीट और नकदी प्रवाह विवरण पढ़ सकते हैं।

अन्य पाठ्यक्रमों के साथ ट्रेजरी का संबंध

ट्रेजरी वित्त के कई विषयों से जुड़ा है, और कैटलॉग के अन्य पाठ्यक्रम इनमें से कई विषयों को विस्तार से सिखाते हैं। प्राप्य राशियों, देय राशियों और इन्वेंटरी का प्रबंधन नकदी प्रवाह और कार्यशील पूंजी प्रबंधन (Cash Flow and Working Capital Management) पाठ्यक्रम में सिखाया जाता है। क्रेडिट, तरलता और बाज़ार जोखिम का मापन और हेजिंग, ट्रेजरी नीति लिखना और 13-सप्ताह का नकदी पूर्वानुमान बनाना क्रेडिट, तरलता और बाज़ार जोखिम (Credit, Liquidity and Market Risk) पाठ्यक्रम में सिखाया जाता है। यह पाठ्यक्रम ट्रेजरी के परिचालन कार्य पर केंद्रित है: नकदी पोज़िशनिंग (cash positioning), एक प्रक्रिया के रूप में पूर्वानुमान, बैंक, भुगतान, विदेशी मुद्रा (FX) लेन-देन का संचालन, अतिरिक्त नकदी और इस्लामी वित्त साधन।

उदाहरण: ट्रेजरी अनुशासन के बिना एक दिन

इंजीनियरिंग ठेकेदार Brenlow Engineering के चार देशों में बारह बैंक खाते थे और कोई भी उनकी रोज़ाना जाँच नहीं करता था। एक सोमवार को, उसका मुख्य परिचालन खाता ओवरड्रॉन हो गया, क्योंकि ग्राहक की प्राप्ति खाते में जमा होने से पहले ही एक बड़े आपूर्तिकर्ता का भुगतान जारी कर दिया गया था। उसी समय, दूसरे बैंक में एक परियोजना खाते में ज़रूरत से ज़्यादा नकदी थी। पूरे समूह के पास पर्याप्त पैसा होने के बावजूद कंपनी ने ओवरड्राफ्ट शुल्क दिया और अपने बैंक से माफ़ी माँगी। समस्या नकदी की कमी नहीं थी; समस्या नकदी की स्थिति की जानकारी और उसका सही निर्धारण न होना था। ट्रेजरी टीम सबसे पहले इसी समस्या को ठीक करती है।